웨스턴 디지털(WDC) 재무제표: 매출·영업이익·순이익과 부채비율

웨스턴 디지털(WDC)의 최근 회계연도(2026-06-30 결산) 매출은 129억 달러로 직전 연도보다 35.7% 늘었습니다.

영업이익은 46억 달러, 순이익은 93억 달러이며 영업이익률 35.6%, 순이익률 72.0%를 기록했습니다.

2023 회계연도부터 3년 동안 매출은 연평균 27.4%씩 성장했습니다.

연도별 매출 증가율은 2024년 +1.0%, 2025년 +50.7%, 2026년 +35.7%입니다. 가장 크게 늘어난 해는 2025 회계연도(+50.7%), 가장 부진했던 해는 2024 회계연도(+1.0%)입니다.

최근 연도의 증가율은 그 전해보다 낮아 성장 속도는 둔화했습니다. 매출 규모가 커질수록 같은 금액이 늘어도 증가율은 낮아지므로, 절대 증가액(34억 달러)도 함께 보는 것이 좋습니다.

희석 EPS는 2023 회계연도 $-5.37, 2026 회계연도 $26.92입니다. 기준 연도가 적자였거나 0에 가까워 연평균 성장률은 의미가 없어 계산하지 않았습니다.

2023, 2024 회계연도에는 순손실을 냈지만 최근 연도에는 흑자로 돌아섰습니다. 흑자 전환 직후에는 이익 규모가 작아 PER이 높게 계산되기 쉬우므로 이익이 안착하는지 분기 흐름으로 확인해야 합니다.

영업이익률은 2023 회계연도 -6.4%에서 2026 회계연도 35.6%로 42.0%포인트 높아졌습니다. 매출이 늘어나는 동안 비용이 그보다 덜 늘어 규모의 경제가 작동했다는 뜻입니다.

매출총이익률은 48.9%입니다. 제조와 서비스가 섞인 기업에서 흔한 중간 수준입니다.

연구개발비는 12억 달러로 매출의 9.0%를 차지합니다. 연구개발 비중이 과도하지 않아 비용 대부분이 원가와 판매관리비에서 나옵니다.

최근 12개월 자기자본이익률(ROE)은 130.9%입니다. 주주 자본 대비 이익 창출력이 높은 편이며, 부채를 많이 쓰는 회사는 ROE가 부풀려질 수 있어 아래 부채비율과 같이 보는 것이 좋습니다.

지난 회계연도 매출이 +35.7% 변할 때 영업이익은 +115.9% 변했습니다. 이익이 매출보다 크게 움직이는 영업 레버리지가 플러스로 작동해, 매출이 늘수록 이익이 더 가파르게 늘어나는 구조입니다.

연도별 순이익률은 2023년 -26.9%, 2024년 -12.6%, 2025년 19.5%, 2026년 72.0%입니다.

최근 회계연도 영업현금흐름은 39억 달러, 설비투자(CAPEX)는 4억 달러로 잉여현금흐름(FCF)은 35억 달러입니다.

순이익 대비 잉여현금흐름 비율은 37.8%입니다. 이익에 비해 남는 현금이 적습니다. 대규모 설비투자 국면이거나 매출채권·재고가 늘어난 경우이므로 원인을 확인할 필요가 있습니다.

설비투자는 매출의 3.2% 규모입니다. 자본 투입 부담이 크지 않은 사업 구조입니다.

최근 회계연도 주주환원은 자사주 매입 26억 달러, 배당금 지급 2억 달러로 합계 28억 달러입니다. 잉여현금흐름의 79.1%를 주주에게 돌려준 셈이며, 남은 현금은 재투자나 현금 보유로 쌓였습니다.

최근 결산 기준 총자산은 139억 달러, 부채총계는 50억 달러, 자기자본은 89억 달러로 부채비율(부채÷자본)은 56%입니다. 자본이 부채보다 많아 재무 구조가 안정적인 편입니다.

현금성 자산 16억 달러가 총차입금 11억 달러보다 많아 순현금 5억 달러를 보유하고 있습니다. 차입금을 모두 갚고도 현금이 남는 상태라 금리 변화에 덜 민감합니다.

자기자본은 2023 회계연도 대비 -25.1% 변했습니다. 이익이 쌓이면 늘고 배당·자사주 매입이 많으면 줄어들기 때문에, 주주환원이 큰 회사는 이익이 늘어도 자본이 줄 수 있습니다.

가장 최근 분기(2026-06-30 결산) 매출은 37억 달러로 직전 분기보다 +12.3%, 1년 전 같은 분기보다 +43.8% 변했습니다. 분기 영업이익률은 42.9%입니다.

최근 5개 분기 가운데 직전 분기보다 매출이 늘어난 분기는 4번입니다. 분기마다 매출이 한 번도 꺾이지 않고 늘었습니다.

최근 분기의 전년 동기 대비 증가율(+43.8%)이 지난 회계연도 연간 증가율(+35.7%)보다 높아, 올해 들어 성장이 더 빨라지고 있습니다.

분기 희석 EPS는 $8.21로 1년 전 같은 분기($0.75)보다 +989.1% 변했습니다. 분기 순이익률은 9.9%에서 81.9%로 높아졌습니다.

현재 시가총액은 1,624억 달러로 최근 회계연도 매출의 12.6배, 순이익의 17.5배 수준입니다. 최근 12개월 이익 기준 PER은 16.7배입니다.

잉여현금흐름을 시가총액으로 나눈 FCF 수익률은 2.16%입니다. 현금 창출력보다 앞으로의 성장 기대가 주가에 더 많이 반영돼 있다는 뜻입니다.

지난 회계연도 주주환원 총액을 시가총액으로 나누면 연 1.71%입니다. 배당수익률만 보면 놓치기 쉬운 자사주 매입까지 합친 실질 환원율입니다.

웨스턴 디지털의 회계연도는 매년 6월에 끝납니다. 달력 연도와 다르기 때문에 "2026 회계연도"는 2026-06-30까지의 12개월을 뜻하며, 다른 기업과 같은 해로 비교할 때 기간이 몇 달 어긋난다는 점을 기억해야 합니다. 야후 파이낸스 업종 분류는 Computer Hardware, 섹터 분류는 Technology입니다.

표의 수치는 미국 증권거래위원회(SEC)에 제출된 연간·분기 보고서를 야후 파이낸스가 정리한 값입니다. 일회성 손익이 반영된 순이익보다 영업이익과 영업현금흐름이 사업의 기초 체력을 더 잘 보여줍니다.